農(nóng)藥原藥供應(yīng)形勢(shì)不容樂觀，供需矛盾仍然突出
伴隨著中央環(huán)保督察組“回頭看”、江蘇環(huán)保治理攻堅(jiān)、長(zhǎng)江流域化工產(chǎn)業(yè)調(diào)整等政策的執(zhí)行，在7月的化工生產(chǎn)淡季，市場(chǎng)并不冷清。生產(chǎn)事故和環(huán)保事件頻發(fā)，導(dǎo)致農(nóng)藥原藥和中間體的供給側(cè)形勢(shì)依舊嚴(yán)峻，本月(7月30日的一個(gè)月，下同)大部分原藥產(chǎn)品市場(chǎng)價(jià)格持續(xù)走高。
2018年7月29日發(fā)布的中農(nóng)立華原藥價(jià)格指數(shù)報(bào)121.09點(diǎn)(基期指數(shù)為2014年7月1日的100.00點(diǎn))，環(huán)比上漲2.67點(diǎn)，漲幅2.25%，同比上漲27.26點(diǎn)，漲幅29.06%。
這主要得益于殺蟲劑、殺菌劑品種的大幅反彈。除草劑品種受草甘膦原藥價(jià)格下跌的影響，本月指數(shù)走低，但煙堿類殺蟲劑、菊酯類殺蟲劑、甲氧基丙烯酸酯類殺菌劑、三唑類殺菌劑供需矛盾突出，價(jià)格大幅反彈。中農(nóng)立華原藥跟蹤的121個(gè)農(nóng)藥原藥品種中，近一個(gè)月僅6個(gè)品種下跌，有51個(gè)品種上漲，上漲和持平品種比例達(dá)到了95%。
除草劑市場(chǎng)
2018年7月29日發(fā)布的中農(nóng)立華除草劑原藥價(jià)格指數(shù)報(bào)107.65點(diǎn)，環(huán)比下跌2.96點(diǎn)，跌幅2.68%，不過同比仍上漲23.18點(diǎn)，漲幅27.44%，主要受草甘膦原藥回調(diào)的影響，但雙氟磺草胺原藥、?草酮原藥、芐嘧磺隆原藥、氯氟吡氧乙酸異辛酯原藥等產(chǎn)品均有10%以上的漲幅，莠去津原藥、乙草胺原藥、草甘膦原藥、敵草快母藥等產(chǎn)品走低。
本月外貿(mào)下單有所減慢，各廠家報(bào)價(jià)偏向低端，月底草甘膦原藥報(bào)到2.78萬元/噸，后期市場(chǎng)能否企穩(wěn)，還有待觀察;草銨膦原藥仍較為平穩(wěn)，目前各廠家報(bào)到17萬元/噸，后期預(yù)計(jì)仍有回調(diào)空間;敵草快母藥市場(chǎng)原藥與制劑庫(kù)存量仍然較大，市場(chǎng)依舊低迷，報(bào)價(jià)到4.5萬元/噸。
酰胺類除草劑市場(chǎng)淡儲(chǔ)情緒漸濃，廠家開始商談淡儲(chǔ)計(jì)劃，丙草胺原藥價(jià)格堅(jiān)挺，仍報(bào)價(jià)4萬元/噸，乙草胺原藥廠家出淡儲(chǔ)政策，目前帶桶送到價(jià)在2.4萬元/噸左右、丁草胺原藥報(bào)價(jià)2.5萬元/噸、異丙草胺原藥報(bào)至2.6萬元/噸、異丙甲草胺原藥反彈，報(bào)到2.65萬元/噸。
苯酚氯化裝置仍然開車受限，導(dǎo)致2,4-滴原藥上漲到2.35萬元/噸的高位。芐嘧磺隆原藥受限上游供應(yīng)，一直處于缺貨狀態(tài)，市場(chǎng)價(jià)格27萬元/噸以上;?草酮原藥各廠家停車檢修為主，本月報(bào)價(jià)上調(diào)至26萬元/噸。
二甲戊靈原藥生產(chǎn)廠家報(bào)價(jià)謹(jǐn)慎，市場(chǎng)在5.2萬元/噸。氟磺胺草醚原藥仍然出口為主，國(guó)內(nèi)用藥淡季，雖然下游淡儲(chǔ)情緒較濃，但廠家無接單意愿，市場(chǎng)價(jià)格一直維持在13.5萬元/噸的高位。氟樂靈原藥出口為主，廠家生產(chǎn)受限，價(jià)格在3.7萬元/噸。
氟吡甲禾靈原藥中間體高位，目前生產(chǎn)受限，出口訂單仍然較多，市場(chǎng)報(bào)價(jià)在25萬元/噸。
精喹禾靈原藥、煙嘧磺隆原藥供應(yīng)仍然較緊，上游中間體高位，廠家接單意愿不強(qiáng)，分別報(bào)到21萬元/噸、27萬元/噸，實(shí)際成交較少。氯氟吡氧乙酸異辛酯原藥廠家接單較多，外貿(mào)訂單排到年底，市場(chǎng)流通貨源少，廠家報(bào)價(jià)19萬元/噸。
間苯二酚價(jià)格的高漲，使得下游乙氧氟草醚原藥、硝磺草酮原藥成本支撐明顯，乙氧氟草醚原藥有部分庫(kù)存，市場(chǎng)價(jià)格穩(wěn)定在17.8萬元/噸;硝磺草酮原藥市場(chǎng)供應(yīng)緊張，原材料又無緩解跡象，價(jià)格走高到23萬元/噸。
蘇北各園區(qū)及東至園區(qū)環(huán)保壓力較大，滅草松原藥供應(yīng)受限，廠家停車，報(bào)價(jià)上調(diào)至11萬元/噸，滅草松水劑報(bào)價(jià)4.5萬元/噸;氰氟草酯原藥也面臨同樣的情形，市場(chǎng)價(jià)格走高到24萬元/噸，3,4-二氟苯腈供應(yīng)依舊緊張。
烯草酮原藥廠家?guī)齑娴臀�，隨著出口訂單的提前，市場(chǎng)價(jià)格走高到17萬元/噸，市場(chǎng)貨源偏緊。
異?草松原藥供貨仍然偏緊，但國(guó)內(nèi)用藥季節(jié)接近尾聲，低含量國(guó)內(nèi)使用貨源市場(chǎng)價(jià)格維持在8.5萬元/噸的左右，但高含量貨源出口需求依舊火爆，市場(chǎng)價(jià)格突破到12萬元/噸以上。
莠去津原藥盡管上游三聚氯氰高位，但用藥季節(jié)結(jié)束，廠家準(zhǔn)備出淡儲(chǔ)政策，目前報(bào)價(jià)穩(wěn)定在2.3萬元/噸。
殺蟲劑市場(chǎng)
本月煙堿類產(chǎn)品、菊酯類產(chǎn)品、阿維菌素系列產(chǎn)品大幅走高，2018年7月29日發(fā)布的中農(nóng)立華殺蟲劑原藥價(jià)格指數(shù)環(huán)比大幅上漲5.56%，報(bào)139.04點(diǎn)，同比上漲32.83點(diǎn)，漲幅30.91%。虱螨脲原藥、蟲螨腈原藥、氯氰菊酯原藥等都有10%以上的漲幅，呋蟲胺原藥有所走低。
本月阿維菌素原藥系列及甲氨基阿維菌素苯甲酸鹽(以下簡(jiǎn)稱“甲維鹽”)原藥持續(xù)偏緊，供貨異常緊張，阿維菌素精粉市場(chǎng)走高到73萬元/噸，甲維鹽原藥報(bào)128萬元/噸，現(xiàn)貨極少，排單緊張。
煙堿類產(chǎn)品反彈力度較大，上游CCMP、咪唑烷、氰基乙酯等價(jià)格高位，市場(chǎng)低價(jià)貨源減少，月底吡蟲啉原藥上調(diào)至18.5萬元/噸，啶蟲脒原藥漲到18.5萬元/噸;烯啶蟲胺原藥價(jià)格在28萬元/噸的高位;噻蟲嗪原藥、噻蟲胺原藥成本支撐明顯，廠家生產(chǎn)受限，CCMT、甲基硝基胍價(jià)格高位，報(bào)價(jià)上漲到12萬元/噸和17萬元/噸。
吡蚜酮原藥成本支撐明顯，上游水合肼、3-氰基吡啶持續(xù)上漲，廠家停車檢修較多，市場(chǎng)庫(kù)存低位，市場(chǎng)價(jià)格上漲到17萬元/噸。
五硫化二磷維持高位，馬拉硫磷原藥供貨緊張，維持在2.6萬元/噸的高位;乙基氯化物雖然受到成本支撐，但下游丙溴磷原藥、毒死蜱原藥、辛硫磷原藥等開工率新低，廠家停車增多，接單謹(jǐn)慎，丙溴磷原藥報(bào)到6.5萬元/噸，毒死蜱原藥上漲至4.8萬元/噸，辛硫磷原藥報(bào)4.5萬元/噸。
氟蟲腈原藥廠家排單為主，產(chǎn)能未得到釋放，維持在67萬元/噸的高位。上游2,6-二氟苯甲酰胺缺貨，價(jià)格高位，下游成本高位，原藥廠家生產(chǎn)困難，市場(chǎng)價(jià)格屢創(chuàng)新高，目前，氟啶脲原藥報(bào)48萬元/噸、氟鈴脲原藥報(bào)38萬元/噸、虱螨脲原藥報(bào)40萬元/噸、乙螨唑原藥報(bào)41萬元/噸。該系列產(chǎn)品預(yù)計(jì)仍會(huì)持續(xù)緊張。
菊酯類上游賁亭酸甲酯、醚醛價(jià)格高位，功夫酸開工率不足，整體菊酯類成本支撐異常明顯，本月菊酯類產(chǎn)品報(bào)價(jià)繼續(xù)上漲：氯氟氰菊酯原藥報(bào)30萬元/噸;聯(lián)苯菊酯原藥在40萬元/噸的高位;氯氰菊酯原藥庫(kù)存減少，氯氰菊酰氯進(jìn)口價(jià)格高漲，原藥報(bào)價(jià)上調(diào)到13萬元/噸;氰戊菊酯原藥現(xiàn)貨極少，維持在10.4萬元/噸的高位;氯氰菊酯母藥穩(wěn)定在5萬元/噸。
噠螨靈原藥、螺螨酯原藥、炔螨特原藥等產(chǎn)品供應(yīng)偏緊，分別報(bào)到9.5萬元/噸、15萬元/噸、4.3萬元/噸。后期預(yù)計(jì)會(huì)保持平穩(wěn)。
蟲螨腈原藥、聯(lián)苯肼酯原藥都面臨生產(chǎn)集中度提高的問題，目前產(chǎn)能受限，需求較多，市場(chǎng)庫(kù)存低位，本月價(jià)格分別上調(diào)到30萬元/噸和46萬元/噸的高位，后期供應(yīng)仍然偏緊。
殺菌劑市場(chǎng)
甲氧基丙烯酸酯類的兩大單品大幅反彈，三唑類產(chǎn)品也出現(xiàn)走高，2018年7月29日發(fā)布的中農(nóng)立華殺菌劑原藥價(jià)格指數(shù)報(bào)127.49點(diǎn)，環(huán)比大幅上漲7.07%，同比上漲29.09點(diǎn)，漲幅29.56%。嘧菌酯原藥、氟硅唑原藥、苯醚甲環(huán)唑原藥、吡唑醚菌酯原藥等漲幅居前。
連云港園區(qū)的停產(chǎn)，導(dǎo)致對(duì)氯苯酚供應(yīng)緊張，價(jià)格大幅上漲，苯醚甲環(huán)唑原藥廠家停車增多，市場(chǎng)報(bào)到24.5萬元/噸，供貨偏緊;丙環(huán)唑原藥受市場(chǎng)庫(kù)存影響，價(jià)格維持低位，報(bào)到13.5萬元/噸;己唑醇原藥供應(yīng)緊張，市場(chǎng)價(jià)格上漲到17萬元/噸，市場(chǎng)消化原有庫(kù)存為主。戊唑醇原藥前期上漲后，中間體供應(yīng)緊張，報(bào)13.5萬元/噸。三環(huán)唑原藥開車廠家少，連云港開車受限，影響中間體貨源，市場(chǎng)價(jià)格調(diào)整到8.5萬元/噸。氟環(huán)唑原藥國(guó)內(nèi)廠家開工率低，交出口訂單為主，市場(chǎng)流通貨源到了67萬元/噸以上。氟硅唑原藥市場(chǎng)生產(chǎn)廠家極少，市場(chǎng)價(jià)格高漲，到了35萬元/噸。
吡唑醚菌酯原藥庫(kù)存減少，對(duì)氯苯胺大幅上漲，大多數(shù)廠家停產(chǎn)檢修，市場(chǎng)價(jià)格報(bào)到23萬元/噸;嘧菌酯原藥連云港方面的中間體供應(yīng)仍然緊張，原藥價(jià)格到了33萬元/噸的新高;醚菌酯原藥消化庫(kù)存為主，市場(chǎng)價(jià)格上調(diào)到32萬元/噸;肟菌酯原藥市場(chǎng)產(chǎn)能釋放，價(jià)格回落到52萬元/噸，隨著月底停車廠家的增多，報(bào)價(jià)堅(jiān)挺。
多菌靈原藥、甲基硫菌靈原藥穩(wěn)定為主，市場(chǎng)有部分庫(kù)存，但寧夏出現(xiàn)停限產(chǎn)，廠家接單謹(jǐn)慎，市場(chǎng)價(jià)格分別報(bào)到3.7萬元/噸、3.2萬元/噸。
?霉靈原藥供應(yīng)緊張，開工率不足，市場(chǎng)價(jià)格在16.5萬元/噸的高位;氟啶胺原藥需求增量，生產(chǎn)廠家集中，目前價(jià)格漲到30萬元/噸，市場(chǎng)缺口較大;咪鮮胺原藥廠家開車受限，市場(chǎng)庫(kù)存低位，價(jià)格繼續(xù)上調(diào)到14萬元/噸以上。
氰霜唑原藥供應(yīng)有所緩解，市場(chǎng)需求并未大幅提升，報(bào)價(jià)78萬元/噸左右。噻呋酰胺原藥上游廠家停車增多，市場(chǎng)庫(kù)存逐步消化，報(bào)價(jià)至34萬元/噸。
烯酰嗎啉原藥、乙霉威原藥、異菌脲原藥供應(yīng)緊張，價(jià)格分別報(bào)至13萬元/噸、13萬元/噸、16.5萬元/噸，后期供應(yīng)難以緩解。
中間體市場(chǎng)
本月原油價(jià)格高位盤整，給基礎(chǔ)原材料以成本支撐，下游化工市場(chǎng)開工率有所降低，供需博弈，三苯、酚酮、丙烯系列都較為穩(wěn)定。氯堿市場(chǎng)依舊兩級(jí)分化，液堿高位下滑;溴素價(jià)格仍在高位，報(bào)到2.95萬元/噸;氟化工市場(chǎng)價(jià)格回調(diào);磷化工市場(chǎng)到了豐水期，價(jià)格出現(xiàn)下行，受下游開工率低的影響，乙基氯化物報(bào)到2.7萬元/噸。醚醛、賁亭酸甲酯、2-氯-5-氯甲基吡啶等都保持高位：醚醛維持8萬元/噸的高位，有反侵銷利好;賁亭酸甲酯報(bào)價(jià)7.5萬元/噸，CCMP價(jià)格在14.5萬元/噸的高位;CCMT依舊緊張，報(bào)價(jià)到6萬元/噸;功夫酸、聯(lián)苯醇、DV菊酰氯市場(chǎng)貨源緊缺，價(jià)格高位，功夫酸到了28萬元/噸以上，后期依舊供應(yīng)緊張;?二嗪、咪唑烷、氰基乙酯等開工率不足，目前供貨仍顯緊張，?二嗪報(bào)5萬元/噸，開工率低，消化庫(kù)存為主。
結(jié)語
7月市場(chǎng)供需矛盾仍然突出，供應(yīng)形勢(shì)不容樂觀，市場(chǎng)部分產(chǎn)品庫(kù)存消化后，反彈力度較大。隨著出口訂單的增量，預(yù)計(jì)后期原藥與中間體市場(chǎng)的出廠價(jià)格仍將維持高位。但終端市場(chǎng)仍然面臨農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格低位的制約，目前行情必然進(jìn)一步加劇行業(yè)整合，優(yōu)勝劣汰升級(jí)。